ETF

MIGLIORI

Titolo Prezzo Var% Ora Apertura Chiusura prec. Max Min Vol
COMPAM GLOBAL DIVERSIFIED CLAS 100,583 +9,08 15:00:24 92,207
COMPAM FUND - SB EQUITY CLASSE 161,518 +8,00 15:00:24 149,547
COMPAM ACTIVE GLOBAL LONG SHOR 76,927 +7,46 15:00:24 71,586
NEW MILLENNIUM VOLACTIVE CLASS 99,250 +6,10 15:00:24 93,540
VANECK CRYPTO AND BLOCKCHAIN U 7,590 +4,36 17:45:00 7,447 7,273 7,792 7,410 80.034,000

PEGGIORI

Titolo Prezzo Var% Ora Apertura Chiusura prec. Max Min Vol
ATOMO MADE IN ITALY FUND - CLA 134,850 -1,61 15:00:24 137,050
AMDI S&P 500 DAILY -2X INVERS 6,325 -1,09 17:45:00 6,342 6,395 6,353 6,314 7.169,000
COMPAM FUND - SB FLEXIBLE CLAS 151,811 -1,04 15:00:24 153,410
COINSHARES GLOBAL BLOCKCHAIN U 95,000 -1,03 17:45:00 97,020 95,990 98,050 95,000 8.087,000
PHARUS BEST REG. COMPANIES, CL 79,170 -1,03 15:00:24 79,990

SCAMBIATI

Titolo Prezzo Var% Ora Apertura Chiusura prec. Max Min Vol
ISHARES CORE MSCI WORLD UCITS 91,440 +0,64 17:45:00 91,370 90,860 91,550 91,300 118.254,000
AMUNDI FTSE MIB DLY -2X INV UC 0,433 +0,21 17:45:00 0,432 0,432 0,434 0,430 13.710.625,000
XTRACKERS II EUR OVNI RATE SWA 140,917 17:45:00 140,966 140,924 141,000 140,884 33.929,000
ISHARES GLOBAL CLEAN ENERGY UC 7,463 +1,18 17:45:00 7,422 7,376 7,500 7,414 176.465,000
VANECK GOLD MINERS UCITS ETF 32,300 +2,64 17:45:00 31,700 31,470 32,500 31,700 53.206,000

Fonte dati: Borsa Italiana distribuiti da Traderlink.it (dati in tempo ritardato 15').

Cosa sono gli ETF

Gli ETF sono una particolare tipologia di fondo d’investimento o Sicav con due principali caratteristiche:

  • sono negoziati in Borsa come un’azione;
  • hanno come unico obiettivo d’investimento quello di replicare l’indice al quale si riferiscono (benchmark) attraverso una gestione totalmente passiva.

In particolare, gli ETF possono replicare il rendimento di indici azionari, obbligazionari o di materie prime.

Il mercato regolamentato gestito da Borsa Italiana e dedicato a questi strumenti si chiama ETFplus.

I vantaggi degli ETF

Le caratteristiche degli ETF permettono agli investitori di beneficiare dei seguenti vantaggi:

  • Semplicità – Il funzionamento di questi strumenti è di facile comprensione. Essi infatti si limitano a replicare la performance del benchmark , consentendo agli investitori di esporsi in modo immediato al mercato di interesse (azionario, obbligazionario, di materie prime ecc) o alla strategia obiettivo (strategie short e leverage, accessibili tramite gli ETF strutturati).
  • Trasparenza – La replica di un indice di mercato permette agli investitori maggiore consapevolezza sul profilo di rischio/rendimento del proprio investimento nonché del portafoglio titoli a cui sono esposti. Inoltre, la presenza di un prezzo in tempo reale e di un NAV aggiornato ogni giorno consente una costante conoscenza della valorizzazione dell’investimento in ETF.
  • Flessibilità – Gli ETF si adattano a diverse esigenze in termini di orizzonte temporale e ammontare dell’investimento. Per quanto riguarda il primo punto, gli investitori possono operare sia nel breve periodo, conoscendo in tempo reale la valorizzazione dell’ETF, sia nel medio-lungo, in quanto sono strumenti che non hanno una scadenza. Con riferimento agli importi investiti, il lotto minimo di negoziazione è pari a una sola quota/azione, per cui è possibile impiegare anche un quantitativo ridotto.
  • Economicità – La gestione passiva e la quotazione in Borsa rendono gli ETF più convenienti rispetto ai fondi a gestione gestione attiva, abbattendo i costi legati all’analisi e alla distribuzione. Il contenimento delle commissioni permette agli investitori l’accesso a mercati e strategie che altrimenti risulterebbero più costose.
  • Abbattimento del rischio emittente – Il patrimonio è per legge di esclusiva proprietà dei possessori delle quote/azioni dell’ETF. Di conseguenza, in caso di insolvenza delle società che si occupano della gestione, amministrazione e promozione del fondo, il patrimonio dell’ETF non viene intaccato.

Come scegliere e acquistare ETF

Innanzitutto è necessario valutare su quali asset class si vuole investire, in quali mercati e con quale ponderazione all’interno del proprio portafoglio. Si può decidere di posizionarsi su una particolare regione geografica, su un settore industriale o su specifiche strategie o temi d’investimento (ad esempio sostenibilità, rinnovabili, metaverso etc.).

Una volta stabilito il target, è possibile confrontare gli ETF sulla base di criteri oggettivi e soggettivi. Nella prima categoria rientrano parametri come:

  • Età e dimensione del fondo (è preferibile selezionare fondi più datati e con volumi oltre i 100 milioni)
  • Tracking error (ovvero la differenza tra la performance del fondo e quella del benchmark, che deve essere più contenuta possibile)
  • Commissioni
  • Fiscalità

I criteri soggettivi includono invece scelte in materia di sostenibilità, il metodo di replica (totale o sintetica, a seconda che l’ETF detenga, oppure no, tutti i titoli dell’indice), il reinvestimento dei profitti, il rapporto con il fornitore dell’ETF e la valuta.

Operativamente, grazie alla negoziazione in tempo reale in Borsa, gli ETF possono essere acquistati e venduti come se fossero delle azioni tramite la propria banca o il proprio broker.